Автор: Омкар Годболе (Все время по восточному времени, если не указано иное)

В то время как биткоин (BTC) и более широкий рынок криптовалют ожидают решения ФРС по ставке в среду, возникла аномалия, которая может сильно повлиять на настроение рынка: возобновились сомнения по поводу принятия регулирования криптовалют в США.

Утром во вторник CoinDesk сообщил, что демократы в Сенате не решаются продвигать знаковое законодательство о стейблкоинах, ссылаясь на опасения по поводу растущей личной выгоды президента Дональда Трампа от его криптовалютных предприятий.

Когда Трамп вступил в должность, многие наблюдатели считали, что регулирование криптовалют будет проходить гладко. Оглядываясь назад, можно сказать, что этот оптимизм, вероятно, был неуместен. Поскольку президент активно участвует в цифровых активах через семейные проекты, такие как WLFI и мемкоины, оппозиция усилилась, что потенциально замедляет прогресс в регулировании.

Это может привести к тому, что инвесторы переоценят неопределенность регулирования, так же как графики BTC и XRP сигнализируют о рисках отката. Кроме того, по данным CryptoQuant, есть признаки возобновления слабого спроса на биткоин со стороны инвесторов из США.

«За последний месяц премия значительно восстановилась, но теперь снова падает, что соответствует недавней коррекции цены BTC», — сказал участник CryptoQuant AbramChart.

Положительным моментом является то, что спотовые биржевые фонды биткоина (ETF), зарегистрированные в США, отметили три дня подряд чистого притока.

Исполняющая обязанности председателя CFTC Кэролайн Фам сообщила криптожурналистке Элеоноре Террет, что регулятор рынка деривативов планирует наблюдать за несколькими пилотными программами токенизации, чтобы оценить технологию и увидеть, насколько хорошо токенизированные активы функционируют в реальном мире.

Говоря о традиционных рынках и макроэкономике, форвардные контракты на тайваньский доллар сигнализируют о крайнем давлении на доллар США, а это означает, что доллар может продолжать слабеть по отношению к азиатской валюте и, вероятно, основным валютам, таким как евро. Повсеместное ослабление доллара США может стать попутным ветром для криптовалют. Волатильность валютного рынка может подтолкнуть инвесторов к золоту и, возможно, к биткоину, если это не приведет к широкомасштабному отказу от риска, и в этом случае BTC может почувствовать жару.

Другим бычьим событием являются комментарии министра финансов США Скотта Бессента о том, что ставки в США теперь несут в себе суверенный кредитный риск, а не только долгосрочный рост и инфляционные ожидания. Другими словами, ставки искусственно завышены, потому что премией за риск теперь является само правительство США, считает анонимный обозреватель EndGame Macro. Таким образом, переход от американских активов к альтернативным инвестициям может продолжиться. Будьте бдительны!

Что посмотреть

• Крипто:
  • 6 мая, 7:15 утра: Casper Network (CSPR) запускает обновление основной сети 2.0, представляя более быстрые транзакции, улучшенные смарт-контракты и улучшенные функции стейкинга для ускорения корпоративного внедрения.
  • 7 мая, 6:05 утра: Обновление сети хардфорка Pectra будет активировано в основной сети Ethereum (ETH) в эпоху 364032. Pectra сочетает в себе два основных компонента: хардфорк уровня исполнения Prague и обновление уровня консенсуса Electra.
  • 8 мая: Судья Джон Г. Кельтл вынесет приговор Алексу Машинскому, основателю и бывшему генеральному директору ныне несуществующей криптокредитной компании Celsius Network, в окружном суде США по Южному округу Нью-Йорка.
• Макрос
  • 6 мая, 9 утра: S&P Global публикует данные по индексу менеджеров по закупкам (PMI) Бразилии за апрель.
    • Композитный индекс PMI Предыдущее 52.6
    • Индекс деловой активности в сфере услуг Предыдущая 52.5
  • 6 мая, 10 утра: Совместное слушание Комитета по финансовым услугам Палаты представителей США и Комитета по сельскому хозяйству под названием «Американские инновации и будущее цифровых активов: план для 21 века». Ссылка на прямую трансляцию.
  • 7 мая, 14:00: Федеральная резервная система объявляет о своем решении по процентной ставке. Пресс-конференция FOMC транслируется в прямом эфире через 30 минут.
    • Целевой диапазон ставок по федеральным фондам составляет 4,25%-4.5% против предыдущих 4.25%-4.5%
  • 8 мая, 7 утра: Банк Англии объявляет о своем решении по процентной ставке. Пресс-конференция по Отчету о денежно-кредитной политике транслируется в прямом эфире через 30 минут.
    • Базовая ставка 4.25% против предыдущей 4.5%
• Прибыль (оценки на основе данных FactSet)
  • 6 мая: Cipher Mining (CIFR), премаркет, $-0.08
  • 8 мая: CleanSpark (CLSK), постмаркет, $-0.11
  • 8 мая: Coinbase Global (COIN), постмаркет, $1,88
  • 8 мая: Hut 8 (HUT), премаркет, $-0.10
  • 8 мая: MARA Holdings (MARA), постмаркет, $-0.52
  • 13 мая: Semler Scientific (SMLR), постмаркет

События токенов

• Голосование и призывы к управлению
  • Uniswap DAO проводит голосование по вопросу о том, следует ли заплатить Forse, платформе анализа данных от StableLab, 60 000 долларов в UNI для создания «аналитического хаба», который отслеживает, как работают программы стимулирования еще на четырех блокчейнах. Голосование заканчивается 6 мая.
  • Arbitrum DAO проводит голосование по вопросу о том, следует ли вложить последние $10,7 млн из своего плана диверсификации в размере 35 млн ARB в три фонда с низким уровнем риска, основанных на долларах: WisdomTree, Spiko и Franklin Templeton. Голосование заканчивается 8 мая.
  • 6 мая, 13:30: MetaMask и Aave проведут сессию X Spaces на USDC, поставляемых в Aave и доступных для трат на карте MetaMask.
  • 7 мая, 7:30 утра: PancakeSwap проведет сессию X Spaces Ask Me Anything (AMA) о будущем торговли.
  • 7 мая, 9 утра: Binance проведет AMA в рамках своей программы Binance Seeds.
  • 7 мая, 11 утра: Пендл проведет презентацию Pendle Yield Talk: сессия по стейблкоину Alpha X Spaces.
  • 8 мая, 10 утра: Балансер и Эйлер проведут сессию «Спроси меня о чем-нибудь» (AMA).
• Разблокирует
  • 7 мая: Kaspa (KAS) разблокирует 0,55% своего оборотного предложения на сумму $13,24 млн.
  • 9 мая: Движение (MOVA) разблокирует 2,04% своего оборотного предложения на сумму $8,97 млн.
  • 11 мая: Solayer (LAYER) разблокирует 12,87% своего оборотного предложения на сумму $55,93 млн.
  • 12 мая: Aptos (APT) разблокирует 1,82% своего оборотного предложения на сумму $54,97 млн.
  • 13 мая: WhiteBIT Coin (WBT) разблокирует 27,41% своего оборотного предложения на сумму $1,12 млрд.
  • 15 мая: Starknet (STRK) разблокирует 4,09% своего оборотного предложения на сумму $16,34 млн.
• Запуск токенов
  • 7 мая: Obol (OBOL) будет размещен на Binance, Bitget, Bybit, Gate.io, MEXC и других.
  • 16 мая: Galxe (GAL), Litentry (LIT), Mines of Dalarnia (DAR), Orion Protocol (ORN) и PARSIQ (PRQ) будут исключены из листинга Coinbase.

Конференций

Консенсус CoinDesk проходит в Торонто 14-16 мая. Используйте код DAYBOOK и сэкономьте 15% на проездных.

• День 1 из 2: Financial Times Digital Assets Summit (Лондон)
• День 1 из 3: Stripe Sessions (Сан-Франциско)
• 7-9 мая: Бермудский форум по цифровым финансам SALT 2025 (Гамильтон, Бермудские острова)
• 11-17 мая: Канадская неделя криптовалют (Торонто)
• 12-13 мая: Дубайский финтех-саммит
• 12-13 мая: Саммит разработчиков Filecoin (FIL) (Торонто)
• 12-13 мая: Конференция «Последние исследования в области DeFi» (TLDR) (Нью-Йорк)
• 12-14 мая: 9-й ежегодный форум ACI по юридическим, нормативным и комплаенс-ориентациям по финтеху и новым платежным системам (Нью-Йорк)
• 13 мая: Blockchain Futurist Conference (Торонто)
• 13 мая: ETHWomen (Торонто)
• 14-16 мая: Консенсус CoinDesk 2025 (Торонто)

Обсуждение токенов

Автор: Шаурья Малва

• Токены некоторых гигантов DeFi набирают популярность, поскольку внимание переключается на фундаментальные факторы на флэтовом рынке.
• Токен HYPE от Hyperliquid вырос на 72% за последнюю неделю, опередив большинство из 100 лучших токенов. Децентрализованная модель обмена без газа, основанная на книге заказов, привлекает трейдеров, ищущих эффективную и прозрачную торговую среду.
• В AAVE наблюдается повышенная активность с интеграцией стейблкоина RLUSD от Ripple в свой рынок ядра V3 Ethereum. Этот шаг направлен на то, чтобы соединить традиционные финансы с DeFi, повышая привлекательность AAVE для институциональных инвесторов.
• Несмотря на недавнее нарушение безопасности на X-счете Curve Finance, CRV удалось продемонстрировать 40-процентный прирост на прошлой неделе, продемонстрировав доверие инвесторов к базовому протоколу.
• Кей Лу, генеральный директор HashKey Eco Labs, сказал в записке для CoinDesk, что трейдеры обращаются к проектам с более сильными фундаментальными показателями и экономикой токенов, поскольку мем-коины выходят из моды.

Позиционирование деривативов

• XMR, TAO, ADA лидируют среди основных фондов в 24-часовом росте открытого интереса к бессрочным фьючерсам. XRP, тем временем, имеет самую отрицательную 24-часовую кумулятивную дельту объема, намекая на приток давления продаж.
• Ставка финансирования BTC едва ли положительна, в то время как ETH немного снизился, что указывает на ослабление бычьего импульса.
• По данным Binance Research, базис фьючерсов CME вырос до 5-10%, возродив интерес к арбитражным сделкам cash-and-carry.
• Потоки на рынке опционов, котирующихся в Deribit, были смешанными: майские коллы и путы BTC были отменены.

Движения рынка

• BTC снизился на 0,19% по сравнению с 16:00 по восточному времени в понедельник до $94,160 (за 24 часа: -0,18%)
• ETH снизился на 1,09% до $1 795,10 (24 часа: -0,66%)
• CoinDesk 20 снизился на 1,05% до 2 675,34 (24 часа: -0,96%)
• Ставка стейкинга Ether CESR Composite выросла на 7 б.. до 2,964%
• Ставка финансирования BTC на Binance находится на уровне 0,0046% (5,1147% в годовом исчислении)

• DXY снизился на 0.14% до 99.69
• Золото выросло на 1,99% до $3 379,76 за унцию
• Серебро выросло на 2,13% до $32,99 за унцию
• Nikkei 225 закрылся на +1,04% на отметке 36 830,69
• Hang Seng закрылся на +0,7% до 22 662,71
• FTSE снизился на 0,18% до 8 580,67
• Euro Stoxx 50 снизился на 1,14% до 4 719,66
• Индекс Доу-Джонса закрылся в понедельник на -0,24% на отметке 41 218,83
• S&P 500 закрылся на -0,64% на отметке 5 650,38
• Nasdaq закрылся на -0,74% на отметке 17 844,24
• Индекс S&P/TSX Composite закрылся на -0,31% до 24 953,52
• Индекс S&P 40 Латинская Америка закрылся на -1,15% до 2 493,86
• Ставка по 10-летним казначейским облигациям США выросла на 1 б.. до 4,36%
• Фьючерсы на E-mini S&P 500 снизились на 0,74% до 5 629,75
• Фьючерсы на E-mini Nasdaq-100 снизились на 1,05% до 19 845,50
• Фьючерсы на индекс E-mini Dow Jones Industrial Average снизились на 0,61% до 41 067,00

Статистика биткоина

• Доминирование BTC: 64,91 (0,13%)
• Соотношение Ethereum к биткоину: 0,01910 (-0,52%)
• Хешрейт (семидневная скользящая средняя): 908 EH/s
• Цена хеш (спот): $50.13
• Общая комиссия: 5,10 BTC / $480,379.20
• Открытый интерес по фьючерсам CME: 143 680 BTC
• BTC в золоте: 28,1 унции
• BTC к рыночной капитализации золота: 7,97%

Технический анализ

• VIRTUAL, нативный токен нативного протокола Base-Virtuals для создания и владения агентами искусственного интеллекта, установил базу выше 23,6% коррекции Фибоначчи во время распродажи в январе-апреле.
• Прорыв означает потенциал для ралли до уровня 38,2% по Фибоначчи в $2,22.
• VIRTUAL — самая эффективная монета за последние 30 дней.

Акции криптовалют

• Стратегия (MSTR): закрылась в понедельник на уровне $386,53 (-1,99%), снизившись на 1,25% до $381,68 на премаркете
• Coinbase Global (COIN): закрылась на отметке $199,40 (-2,7%), снизившись на 0,63% до $198,15
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): закрылся на уровне C$26,51 (-1,23%)
• MARA Holdings (MARA): закрылась на уровне $13,09 (-9,6%), снизившись на 1,22% до $12,93
• Riot Platforms (RIOT): закрылся на отметке $7,90 (-5,84%), снизившись на 1,27% до $7,80
• Core Scientific (CORZ): закрылся на отметке $8,75 (+0,11%)
• CleanSpark (CLSK): закрылся на уровне $8,09 (-8,17%), снизившись на 0,62% до $8,04
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): закрылся на отметке $14,26 (-4,74%)
• Semler Scientific (SMLR): закрылся на отметке $33,58 (-7,13%), снизившись на 0,24% до $33,50
• Exodus Movement (EXOD): закрылся на уровне $41,28 (-7,84%), поднявшись на 0,51% до $41,49

Потоки ETF

Спотовые BTC ETF:

• Ежедневный чистый поток: $425,5 млн
• Совокупный чистый поток: $40,63 млрд
• Общий объем активов BTC ~ 1,17 млн

Спотовые ETH ETF

• Ежедневный чистый поток: $0 млн
• Совокупный чистый поток: $2,53 млрд
• Общие запасы ETH ~ 3,47 млн

Источник: Farside Investors

Ночные потоки

График дня

• 30-дневная подразумеваемая волатильность биткоина упала до самого низкого уровня с июля прошлого года.
• Другими словами, волатильность дешева, и именно тогда опытные трейдеры обычно предпочитают покупать опционы.

Пока ты спал

• Руководители BlackRock и Citi посетят Саудовскую Аравию вместе с Трампом (Bloomberg): Несколько ведущих руководителей США выступят 13 мая на саудовско-американской конференции. Инвестиционный форум в Эр-Рияде в день, когда президент Дональд Трамп прибывает, чтобы получить еще 1 триллион долларов в торговле и инвестициях Саудовской Аравии.
• Разработчики биткоина планируют снять ограничение OP_RETURN следующем выпуске (CoinDesk): План Bitcoin Core по снятию ограничения разделил разработчиков: сторонники ссылаются на более чистую обработку UTXO, а критики предупреждают о рисках спама и отказе от финансового использования.
• Остерегайтесь биткоин-быков, цена $99,9 тыс. может проверить вашу храбрость (CoinDesk): Долгосрочные держатели BTC могут зафиксировать прибыль на уровне $99 900, что соответствует их историческому поведению продаж с 350% бумажной прибыли, согласно ончейн-данным Glassnode.
• VIRTUAL вырос на 200% за месяц, поскольку умные деньги вливаются в Virtuals Protocol (CoinDesk): По словам Нансена, собственный токен децентрализованной платформы искусственного интеллекта на базе Base вырос на 207% за последний месяц, чему способствовал приток $14,2 млн от умных денег.
• Украина атакует Москву беспилотниками вторую ночь подряд, сообщают официальные лица (Reuters): Все четыре московских аэропорта были закрыты на несколько часов после того, как российские войска перехватили 19 беспилотников за несколько дней до запланированных в городе празднований годовщины победы во Второй мировой войне.
• ФРС сталкивается с проигрышным сценарием на фоне бессистемного введения тарифов (The Wall Street Journal): Ожидается, что чиновники ФРС отложат снижение ставок, опасаясь, что преждевременные шаги могут усилить инфляцию, вызванную тарифами Трампа и нагрузкой на глобальные цепочки поставок.

В эфире